Fortem Capital Absolute Return Fund

Stabile Renditen. Kontrolliertes Risiko. Ein echter Alternatives-Baustein.

Der Fonds Fortem Capital Absolute Return Fund zielt auf Cash + 2–4 % p.a. ab – unabhängig davon, wohin sich die Aktienmärkte bewegen. Durch eine globale Long-Position optimiert über Faktorstrategien und eine Short-Komponente von rund 70 % entsteht ein nahezu marktneutrales Profil mit niedrigem, stabilem Beta.

Als täglich handelbarer UCITS-Fonds bietet er Anlegern eine Alternative, die nicht der klassischen Aktien- oder Anleihemarktbewegung folgt, sondern auf aktive Long/Short-Steuerung setzt.

Das Ergebnis: robuste, risikokontrollierte Wachstumschancen selbst in herausfordernden Marktphasen.

Marktumfeld 2025 – Überblick

Volatiles, aber resilientes Marktjahr:
Trotz erheblicher Unsicherheiten konnten die Kapitalmärkte 2025 insgesamt stabil navigiert werden.
Handels- & geopolitische Risiken:
Deutlich steigende US-Zölle im ersten Halbjahr (höchstes Niveau seit den 1930er-Jahren) führten im April zu einer kurzfristigen Risk-off-Phase.
Gleichzeitig belasteten geopolitische Spannungen und hohe langfristige Zinsen das Sentiment.
Stimmungswende zur Jahresmitte:
Fiskalische Impulse, Aussicht auf lockerere Geldpolitik und erneuter KI-Optimismus sorgten für eine breit angelegte Neubewertung über Aktien, Anleihen und Rohstoffe hinweg.
„Everything Rally“:
2025 war das erste Jahr seit der Pandemie, in dem alle großen Anlageklassen positive Renditen erzielten.
Besonders stark: Edelmetalle und Emerging Markets.

Positionierung & Marktbewertung

Hohe Erwartungen eingepreist:
Märkte gehen zunehmend davon aus, dass fiskalische Expansion und KI-Investitionen das Wachstum sichern.
Risiken unterschätzt:
Höhere Finanzierungskosten, eingeschränkter geldpolitischer Spielraum und unsichere Kapitalrenditen sind nur unzureichend bewertet.
Sehr ambitionierte Bewertungen:
Über zwei Drittel der Länderindizes im globalen Aktienindex notieren nahe Allzeithochs, Risikoaufschläge sind stark komprimiert.

Fondsperformance

+1,8 % im Quartal
+9,2 % im Gesamtjahr 2025

Income-Portfolio – Stabilität & Liquidität

Vollständig besichert durch kurzfristige, hochwertige Anleihen
Rund 70 % Cash-Überhang, flexibel im Income-Portfolio einsetzbar
Hohe Leitzinsen erhöhen das attraktive Basisertragsniveau
Ermöglicht Investoren, Liquidität effizient innerhalb einer alternativen Allokation zu nutzen

Income-Portfolio – Stabilität & Liquidität

Vollständig besichert durch kurzfristige, hochwertige Anleihen
Rund 70 % Cash-Überhang, flexibel im Income-Portfolio einsetzbar
Hohe Leitzinsen erhöhen das attraktive Basisertragsniveau
Ermöglicht Investoren, Liquidität effizient innerhalb einer alternativen Allokation zu nutzen

Faktorrotation als Chance

Späte Jahresmonate zeigten erste Rotation weg von Growth hin zu Value & Qualität
Long-Seite erzielte:
- +0,5 % relative Outperformance im Quartal
- +2,5 % in den letzten zwei Monaten des Jahres
Möglicher Beginn eines Umfelds, das der Strategie strukturell zugutekommt

Ausblick & Investmentthese

Die Strategie ist bewusst anders positioniert als stark wachstums- und megacap-dominierte Indizes
Historisch unterdurchschnittliches Faktorumfeld könnte sich drehen
Besonders attraktiv bei:
- Positivem Aktien-Beta und
- Faktorrotation weg von Growth
Gleichzeitig robust genug, um auch bei schwachen Aktienmärkten stabilisierend zu wirken

Rolle im Portfolio

Alternative Allokation mit niedriger, positiver Aktienabhängigkeit
Fokus auf Diversifikation, Faktorprämien und Kapitalschutz
Sinnvolle Ergänzung zu stark wachstumsgetriebenen Kernportfolios

Warum Fortem Capital ?

Langfristiges Denken. Nachhaltige Wertschöpfung.

Inhabergeführter Spezialist für liquide alternative Anlagen – kosteneffizient, täglich handelbar und mit fest definierten Risikoprofilen.

Fortem Capital hebt sich dadurch ab, dass sie eine Nischen-Boutique im Bereich der liquiden alternativen Investments ist, mit starkem Fokus auf Rendite- und Risikosteuerung, Kosten- und Liquiditätsbewusstsein sowie einem erfahrenen Team.
Wenn Sie nach einer also nach einem Anbieter suchst, der nicht nur Standardfonds bietet, sondern auch spezielle Investmentlösungen mit alternativen Strategien, dann könnte Fortem Capital interessant sein. Mit starkem Fokus auf Rendite- und Risikosteuerung sowie Kosten- und Liquiditätsbewusstsein

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Stabile Renditen. Kontrolliertes Risiko. Ein echter Alternatives-Baustein.

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